DSD я не слушаю, но думаю, что умеет. Почитайте сайт плеера. Только зачем оно нужно. Что в DSD слушать? Старые по несколько раз ремастированные альбомы? Так от того что их в DSD сконвертировали они лучше звучать не стали. Как по мне, куда важнее мастеринг издания, нежели формат. Хорошо звучащее издание и в PCM 16/44 будет звучать хорошо. Плохое, в какой бы формат его не конвертировали, лучше звучать, от смены формата, не станет. DSD как формат хороший, только сколько музыки которая изначально записана в DSD?
Flac, ape или wavpack не важно. Любые lossless форматы будут хуже wav. Суть в том, что flac это контейнер, предназначенный, в первую очередь, для того, чтобы уменьшить размер.
KS это kernel streaming. Это самый прямой вывод в винде для PCM.